Alım Satımlarda Pozisyon Büyüklüğü Nedir? Yeni Başlayanlar İçin Temel Rehber

GİRİŞ

Günlük döviz ( forex ) ticareti yaparken , pozisyon büyüklüğünüz yada birim cinsinden işlem büyüklüğünüz, giriş ve çıkış noktalarınızdan daha önemlidir. Dünyadaki en iyi forex stratejisine haiz olabilirsiniz , sadece tecim büyüklüğünüz fazlaca büyük yada küçükse, ya fazlaca fazla ya da fazlaca azca risk alırsınız. Ve fazlaca fazla risk almak, bir tecim hesabını hızla buharlaştırabilir. İşte bu sebeple pozisyon büyüklüğü terimi hakkında daha çok data almak için rehber yazımızı okumaya devam edebilirsiniz.

Alım Satımlarda Pozisyon Büyüklüğü Nedir?

Pozisyon büyüklüğü, bir yatırımcı yada trader tarafınca belirli bir menkul kıymete yatırılan birimlerin sayısını ifade eder. Uygun pozisyon büyüklüğünü belirlerken bir yatırımcının hesap büyüklüğü ve risk toleransı dikkate alınmalıdır.

Pozisyon büyüklüğü, belirli bir portföy içindeki bir pozisyonun büyüklüğünü yada bir yatırımcının işlem yapacağı para tutarını ifade eder. Yatırımcılar, uygun pozisyon büyüklüğü yardımıyla riski denetim edebilir ve getirilerini maksimum seviyeye ulaştırabilir.

Pozisyon büyüklüğü bir çok yatırım türünde mühim bir kavram olsa da, bu terim en fazlaca günlük alım satım ve döviz ticareti (forex) ile daha fazlaca ilişkilidir.

Yatırımlarda Pozisyon Büyüklüğü İle İlgili Temel Çıkarımlar

  • Pozisyon büyüklüğü, bir yatırımcının yada traderın belirli bir menkul kıymete yatırım yapmış olduğu birimlerin sayısını ifade eder.
  • Uygun pozisyon büyüklüğünü belirlemek, yatırımcının risk toleransını ve hesabın boyutunu dikkate almasını gerektirir.
  • Pozisyon büyüklüğü terimi bir çok yatırım türünde mühim bir kavram olsa da, terim en fazlaca günlük tüccarlar ve döviz tüccarları benzer biçimde daha süratli hareket eden yatırımcılarla ilişkilidir.
  • Doğru pozisyon büyüklüğünde bile, yatırımcılar bir hisse senedi ziyanı durdur emrinin altında boşluk bırakırsa, belirlenen risk limitlerinden daha fazlasını kaybedebilir.

Alım Satımlarda Pozisyon Büyüklüğü Örneği

Doğru Pozisyon Büyüklüğünü kullanmak, en iyi fiil planını belirlemek için üç değişik faktörü tartmayı ihtiva eder:

Hesap Riski

Bir yatırımcı, belirli bir işlem için uygun pozisyon büyüklüğünü kullanmadan ilkin, hesap riskini belirlemelidir. Bu çoğu zaman yatırımcı sermayesinin yüzdesi olarak anlatılır. Genel bir kaide olarak, bir çok bireysel yatırımcı , herhangi bir ticarette yatırım sermayelerinin % 2’sinden fazlasını riske atmaz; fon yöneticileri çoğu zaman bu miktardan daha azca risk alır.

Mesela, bir yatırımcının 25.000 $ ‘lık bir hesabı var ise ve maksimum hesap riskini %2 olarak belirlemeye karar verirse, işlem başına 500$’ dan fazlasını riske atamaz. Yatırımcı arka arkaya 10 işlem kaybetse bile, yatırım sermayesinin yalnızca %20’sini yitirmiş olacaktır.

Tecim Riski

Yatırımcı sonrasında belirli bir tecim için ziyanı durdurma emrini (stop-loss emri) nereye koyacağını belirlemelidir. Yatırımcı hisse senedi ticareti yapıyorsa, tecim riski, amaçlanan giriş fiyatı ile ziyanı durdurma fiyatı arasındaki dolar cinsinden mesafedir. Mesela, bir yatırımcı Apple Inc.’i 160 $ ​​’dan satın almayı ve 140 $’ dan bir stop-loss emri vermeyi planlıyorsa, tecim riski hisse başına 20 $ ‘dır.

Pozisyon Büyüklüğü ve Boşluk Riski

Yatırımcılar, doğru pozisyon büyüklüğünü kullansalar bile, bir hisse senedi stop-loss emrinin altında boşluk bırakırsa, belirlenen hesap risk limitinden daha fazlasını kaybedebileceklerinin bilincinde olmalıdır .

Şirket kazanç duyurularından ilkin olduğu benzer biçimde, oynaklığın artması bekleniyorsa, yatırımcılar boşluk riskini azaltmak için pozisyon büyüklüklerini yarıya indirmek isteyebilirler.

Uygun Pozisyon Büyüklüğü

Yatırımcı artık işlem başına 500 dolar riske atabileceğini biliyor ve hisse başına 20 dolar riske atıyor. Bu bilgilerden doğru pozisyon büyüklüğünü bulmak için, yatırımcının 500 $ olan hesap riskini 20 $ olan işlem riskine bölmesi yeterlidir. Bu, 25 hissenin satın alınabileceği anlamına gelir.

Uygun Pozisyon Büyüklüğü ile Risk Iyi mi Azaltılır?

 

Benzer şekilde, bir trader, ticaretin iyi mi kurulduğuna bakılmaksızın, yalnızca tüm işlemler için evvel belirlenmiş bir pozisyon boyutu seçmemelidir; bu tecim seçimi muhtemelen uzun solukta düşük performansa yol açacaktır. Öyleyse, rastgele bir pozisyon boyutu seçmek yatırımcının yararına değilse ve tüm işlemler için tek tip bir boyut belirlemek iyi bir düşünce değilse, bir tecim için en uygun pozisyonu değerlendirmenin en iyi yolu nedir? İşte yatırımcıların risklerini azaltabilecek en uygun pozisyon boyutunu belirlemeleri için bazı değişik yöntemler:

  • Yatırımcılar, rastgele bir pozisyon seçmek yada tüm işlemler için evvel belirlenmiş bir pozisyon büyüklüğünü seçmek yerine, bir ticaretin boyutunu belirlemek için bilgili, stratejik bir metodoloji geliştirmelidir.
  • Bir pozisyon boyutunu belirlemeden ilkin, bir yatırımcı ilkin belirli bir tecim için uygun durdurma seviyesini anlamalıdır.
  • Bir tüccar için, durdurma seviyesi riski belirlemelerine destek olabilir; Hesabın ebatlarına bağlı olarak, bir işlemde hesabınızın maksimum %1 ila %3’ünü riske atmalısınız.
  • Daha büyük hesaplar için, durağan(durgun) bir dolar stopu uygulamak dahil olmak suretiyle pozisyon boyutunu belirlemek için kullanılabilecek bazı alternatif yöntemler vardır.

 

Pozisyon Ebatlarına Dair Son Düşünceler

Doğru pozisyon büyüklüğünü elde etmek için, yatırımcıların ilkin stop seviyelerini ve her bir işlemde riske atmak istedikleri hesaplarının yüzdesini yada para miktarını belirlemeleri gerekir. Bu tarz şeyleri belirledikten sonrasında ideal pozisyon büyüklüklerini hesaplayabilirler.

Leave a Reply

E-posta hesabınız yayımlanmayacak. Gerekli alanlar * ile işaretlenmişlerdir